Pengaruh month of the year effect terhadap return saham (studi pada indeks harga saham gabungan di Bursa Efek Indonesia periode tahun 2013-2017) / Faula Arina - Repositori Universitas Negeri Malang

Pengaruh month of the year effect terhadap return saham (studi pada indeks harga saham gabungan di Bursa Efek Indonesia periode tahun 2013-2017) / Faula Arina

Arina, Faula (2018) Pengaruh month of the year effect terhadap return saham (studi pada indeks harga saham gabungan di Bursa Efek Indonesia periode tahun 2013-2017) / Faula Arina. Diploma thesis, Universitas Negeri Malang.

Full text not available from this repository.

Abstract

ABSTRAK Arina Faula. 2018. Pengaruh Month of the Year Effect Terhadap Return Saham (Studi pada Indeks Harga Saham Gabungan di Bursa Efek Indonesia Periode 2013-2017). Skripsi Jurusan Manajemen Fakultas Ekonomi Universitas Negeri Malang Pembimbing Hj. Fadia Zen S.E. M.M Kata Kunci month of the year effect return saham IHSG Month of the year effect adalah salah satu bagian dari bentuk calendar anomaly yang terjadi akibat terjadinya tingkat return yang lebih tinggi pada satu bulan atau beberapa bulan dibandingkan pada bulan-bulan lainnya. Kebutuhan investor akan tingkat likuiditas pada suatu saham bisa berubah dari bulan ke bulan di satu tahun. Hal ini dapat diartikan bahwa ketertarikan investor dalam kegiatan jual beli saham mengalami perubahan pada setiap bulannya akan mempengaruhi tingkat return yang akan diterima investor di masa yang akan datang. Tujuan penelitian ini untuk mengetahui pengaruh month of the year effect terhadap return saham. Penelitian ini merupakan penelitian regresi sederhana dengan menggunakan metode GARCH. Metode GARCH digunakan ketika terdapat variance error yang besarnya bergantung pada squared error terms pada beberapa tahun lalu. Sebelum menggunakan metode GARCH ada beberapa pengujian yang harus dilakukan yaitu uji stasioner uji autokorelasi dan uji heterokedastisistas. Sampel yang digunakan dalam penelitian ini adalah IHSG pada periode 2013-2017. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa month of the year effect berpengaruh signifikan terhadap return saham. Hasil yang signifikan terjadi pada bulan Maret dan Juni sedangkan pada bulan Januari Februari April Mei Juli Agustus September Oktober November dan Desember tidak berpengaruh signifikan terhadap return saham.

Item Type: Thesis (Diploma)
Subjects: ?? ??
Divisions: Fakultas Ekonomi dan Bisnis (FEB) > Departemen Manajemen (MNJ) > S1 Manajemen
Depositing User: Users 2 not found.
Date Deposited: 15 Oct 2018 04:29
Last Modified: 09 Sep 2018 03:00
URI: http://repository.um.ac.id/id/eprint/32361

Actions (login required)

View Item View Item